11月29日，A股市場(chǎng)早盤集體大漲，創(chuàng)業(yè)板指領(lǐng)漲。截至午間收盤，滬指漲1.59%，深成指漲2.41%，創(chuàng)業(yè)板指漲3.83%。
滬深兩市半日成交額9718億，較上個(gè)交易日縮量102億?？傮w上個(gè)股漲多跌少，全市場(chǎng)超4500隻個(gè)股上漲。
盤面上，大金融股集體走強(qiáng)帶動(dòng)指數(shù)大漲，錦龍股份、國(guó)盛金控、匯金科技、大智慧等漲停，同花順再創(chuàng)歷史新高。大消費(fèi)股表現(xiàn)活躍，食品、電商股領(lǐng)漲，黑芝麻、麥趣爾、跨境通、若羽臣等多股漲停。機(jī)械人概念股展開反彈，三豐智能、鳴志電器、柯力傳感、香山股份漲停。下跌方面，IP經(jīng)濟(jì)概念股陷入調(diào)整，恆信東方跌超10%。板塊方面，電商、機(jī)械人、互聯(lián)網(wǎng)金融、食品加工等板塊漲幅居前，IP經(jīng)濟(jì)、燃?xì)?、影視等板塊跌幅居前。
機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)
華泰證券研報(bào)指出，2024年以來(lái)消費(fèi)市場(chǎng)以溫和復(fù)蘇為主旋律，其中能深挖細(xì)分品類增長(zhǎng)紅利、開闢出海新場(chǎng)景的消費(fèi)龍頭公司，成為穩(wěn)增長(zhǎng)背景下的結(jié)構(gòu)性亮點(diǎn)。展望2025年，受益於宏觀經(jīng)濟(jì)與促消費(fèi)等政策發(fā)力，市場(chǎng)預(yù)期有望由經(jīng)濟(jì)、收入預(yù)期改善→信心修復(fù)→消費(fèi)需求提振→基本面復(fù)蘇的路徑漸進(jìn)，消費(fèi)有望重新成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的核心驅(qū)動(dòng)力。大消費(fèi)板塊迎來(lái)配置窗口期，看好4大主線：1. 國(guó)貨崛起：美護(hù)、家電、寵物等賽道國(guó)貨產(chǎn)品力提升，逆勢(shì)佔(zhàn)領(lǐng)消費(fèi)者心智;2. 情緒消費(fèi)：悅己經(jīng)濟(jì)加速擴(kuò)容，持續(xù)撬動(dòng)潮玩/IP消費(fèi)等新興供給;3. 新性價(jià)比：供需雙向理性，質(zhì)價(jià)比產(chǎn)品需求更具韌性;4. 消費(fèi)出海：出海已成消費(fèi)企業(yè)必選題，關(guān)注品牌/文化/服務(wù)出海。
國(guó)泰君安研報(bào)指出，1)低空經(jīng)濟(jì)與無(wú)人駕駛是實(shí)現(xiàn)物流降本的重要新型技術(shù)手段。2)交通領(lǐng)域的無(wú)人化應(yīng)用場(chǎng)景廣泛，各產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)將快速放量。3)低空經(jīng)濟(jì)、車路雲(yún)新基建市場(chǎng)空間廣闊，相關(guān)公司將充分受益。實(shí)現(xiàn)大交通領(lǐng)域的無(wú)人化、智能化進(jìn)而降低全社會(huì)物流成本以及提高人們出行效率，需要進(jìn)行大規(guī)模的軟硬件投入，市場(chǎng)空間廣闊，其中低空經(jīng)濟(jì)是萬(wàn)億級(jí)別的新興行業(yè)，車路雲(yún)建設(shè)在單個(gè)大城市的投入也可達(dá)到百億級(jí)別，因此從事相關(guān)軟硬件的交通信息化領(lǐng)域計(jì)算機(jī)公司將充分受益。一方面，行業(yè)空間足夠大，各產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)的公司均有望受益，另一方面，由於低空經(jīng)濟(jì)、車路雲(yún)這些新型的交通業(yè)態(tài)涉及標(biāo)準(zhǔn)制定、區(qū)域管轄、地方競(jìng)爭(zhēng)等因素，具有獨(dú)特技術(shù)產(chǎn)品壁壘或市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)將率先收益。
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